NISAの積立、やめどきはいつ？｜元公務員が積立をストップした2つの理由

NISAの積立、やめました。

相場が怖くなったわけでも、生活に困ったわけでもありません。
わが家の総資産は約4,500万円——むしろ、過去最高圏です。

それでも、やめました。
勢いでも弱気でもなく、わりと時間をかけて考えた末の結論です。

余剰資金を遊ばせておくのがもったいなくて、退職したあとも続けてきた積立。
それを終わりにした理由と、「積立のやめどきって、そもそもいつなのか」という話を書きます。

念のため最初に。これから新NISAで積み立てを始める人・続けている人に「やめよう」と言う記事ではありません。むしろ逆で、「ゴールがあるから、安心して続けられる」という話です。

資産は増えているのに、財布は軽くなっていく

まず、いまのわが家の状況から。

家計は、教員の妻の給料で回っています。
よくてちょっと黒字、わるくてトントン。
つまり、資産を売って生活費に充てる場面は、まだ来ていません。

そして資産のほうは、ありがたいことに順調に増えています。
退職直後と比べて、1,500万円ほど。
僕が何かしたわけじゃなく、市場に置いてあるお金が勝手に働いてくれている。

……と書くと、順風満帆に聞こえますよね。
でも、足元を見ると景色が違うんです。

わが家の資産内訳（マネーフォワードME）。オレンジ（投資信託）がどんどん育って、青（現金）は端っこに。
※この家計簿アプリの話はマネーフォワードの記事で書きました。

積立というのは、リスク資産を増やす行為であると同時に、手元の現金を減らす行為でもあります。

収入ほぼなしの主夫にとって、正直、これ以上現金を減らすのは不安です……。

僕が積立をストップした2つの理由

なぜ止めると決めたのか。
決め手は、この2つです。

両方そろって、自然と答えが出ました。

現金がたっぷりあったころは、積立に迷いなんてありませんでした。でも残りが見えてくると、毎月同じ額の積立が、だんだん重く感じられるようになったんです。

あなたのやめどきは？｜(支出−収入)×25倍という目安

「やめどき」の話は、僕だけの話ではありません。
積立投資には、誰にとっても「もうやめていい」タイミングが訪れうる。

なのに世の中の記事は「始め方」ばかりで、「やめどき」をほとんど教えてくれません。

目安はあります。
FIRE（働かなくても資産で暮らせる状態をつくる、経済的自立・早期リタイア）でおなじみの「4%ルール」を、逆から使うんです。

大事なのは、支出の25倍ではないこと。
収入で埋まらない「不足分」の25倍です。

たとえば年間支出400万円の家庭でも、世帯収入が350万円あるなら、不足は年50万円。
その25倍＝1,250万円が目安になります。

「FIREには1億必要」みたいな話とは、桁がひとつ違う。
収入が続くかぎり、必要な資産はぐっと小さくなるんです。

※4%ルールそのものの話は「4%ルールに縛られないFIRE」で詳しく書きました。

この式、「いつの収支」で計算するかが肝心です

ここで、ひとつ大事な注意を。
いまの収支をそのまま入れると、計算を間違えます。

共働きで家計が回ってるから、不足分はゼロ。ゼロ×25倍＝0円。え、資産って要らないの？

そんなわけないですよね。
いまの収入は、いつまでも続かないからです。

だからこの式に入れるのは、「将来、いちばん不足が大きくなる時期」の支出と収入。
多くの家庭では、給料が年金に切り替わったあと——つまり老後です。

老後の生活費と年金額の差を25倍する。
これが実際の「やめていいライン」になります。

わが家もまさにこれで、いまの家計だけ見れば不足はほぼゼロ。
でも計算すべきは、妻が退職して年金生活になったあとの不足分です。

その前に、わが家の総資産約4,500万円を役割で分けておきます。
式と比べていいのは、このうち「老後用」の部分だけです。

実際に計算してみると、こうなりました。

だから「もう増やさなくていい」と判断しました。

そして、式を超えたからといって、やめなければいけないわけでもありません。
余った資金があって、続けたいなら続ける。
そこから先は、良い悪いではなく余力と好みの問題です。

式が教えてくれるのは、「もう、手元の安心を削ってまで積み立てる必要はない」というライン。
それだけです。

「使いすぎ」への警戒はみんな持っているのに、「貯めすぎ」は誰も注意してくれないんですよね。式は、その数少ないストッパーです。

積立をやめても、資産形成は終わりません

「積立をやめる」と聞くと、資産づくりから降りるように聞こえるかもしれません。
でも実際は、たぶん逆のことが起きます。

積立をやめても、すでに投資してある資産は、市場で働き続けるからです。

わが家の資産が退職直後から1,500万円増えたのは、僕の入金のおかげというより、運用の成果です。
新しいお金を足すのをやめても、この流れは止まりません。

※このあたりの実感は「複利を実感できたのは資産1000万円から」に書きました。

積立は、雪玉を作って坂の上に置くところまで。
あとは手を離しても、雪玉は勝手に転がって大きくなっていく。

ということは、です。
積立を「やめる時期」と、取り崩しを「始める時期」は、同じでなくていい。
やめてから実際に使い始めるまでの間も、雪玉は転がり続けるからです。

「取り崩す直前まで積み立て続けなきゃ」と思い込むと、やめどきは永遠に来ません。

教育資金や老後資金という積立の目的も、消えたわけではありません。
ただ、その手段が「これからの積立」である必要がなくなった。
いまある資産が育って、まかなってくれるからです。

……と、理屈ではそう整理できるんですが。
それでも僕には、ひとつだけ引っかかりが残りました。
次の話です。

NISA満額1,800万円は、目標にしなくていい

白状すると、僕には「NISAの生涯投資枠1,800万円を埋めきる」という目標がありました。
そのうち稼ぎが出るようになれば、積立を続けて満額までいけるだろう、と。

実際は、思っていたより全然稼げていません。
少なくとも、すぐに達成できる見込みはない。
ここは、ちょっと悔しいところです。

でも、あらためて考えると、大事なのは満額を埋めることじゃなくて、自分の生活を豊かにするには、いくら投資すればいいかのほう。
それが見えたから、やめる決心がつきました。
1,800万円という数字に、こだわる理由はもうありません。

満額は「達成すべきノルマ」ではなく、「使える範囲で使えばいい上限」。
そう捉え直したら、ずいぶん気が楽になりました。

ちなみにわが家のレバレッジ系の商品は、旧NISAに入っています。旧NISAから新NISAへ資産をそのまま移す仕組みはどの商品にもなくて、「売って、新NISAの枠で買い直す」のがここで言う移し替え。ただレバレッジ系は新NISAでは買えない（制度の対象外）ので、買い直し先がありません。非課税期間が終わったら特定口座行き——ここだけは「引っ越し先なし」です。

まとめ｜ゴールテープは、自分で引くしかない

積立投資のいいところは、始めてしまえば意思がいらないことです。
でも皮肉なことに、意思がいらないからこそ、やめるときにだけ、意思が要る。

誰も「あなたはもうゴールですよ」と教えてくれないので、テープは自分で引くしかありません。

僕はそのテープを、「資産が目安を満たして、手元の現金が心細くなってきた地点」に引きました。
あなたのテープが、この記事で少しでも引きやすくなったならうれしいです。

ちなみに積立設定を解除してみたら、カードの締めの関係で「8月分だけは買われる」ことが判明しました。このあたりの顛末は、確定したら追記しますね。

※この記事は、筆者なお自身の体験と判断をもとに執筆しています。文章の編集・校正にAIを活用していますが、内容の最終確認は筆者本人が行っています。
※本記事は特定の投資手法や金融商品を勧めるものではありません。最終的な判断はご自身の状況に合わせて行ってください。